Mediante la regulación de la SEC, las bolsas y otros operadores, a través del registro, la elaboración de normas, la supervisión, las medidas de ejecución y el establecimiento del Fondo de Protección del Inversor (IPF).
Preguntas frecuentes
para inversores
Published: noviembre 16, 2023
Como inversor, es importante mantenerse informado sobre sus derechos y responsabilidades. Esta página responde a algunas de las preguntas más frecuentes sobre la inversión en valores.
1. ¿Cómo se me protege como inversor?
2. ¿Qué son las acciones y los bonos?
En términos sencillos, las acciones son participaciones en la propiedad que una sociedad emite para captar capital; los inversores en acciones son literalmente propietarios de parte de la empresa.
Los bonos son emitidos como deuda por sociedades, municipios o estados y el Gobierno Federal, de forma similar a los préstamos bancarios, por los que la empresa debe a los inversores pagos periódicos de intereses durante la vida del bono y el reembolso del principal a su vencimiento.
3. ¿Cómo puedo negociar acciones?
A través de un corredor de bolsa registrado;
Haga clic para consultar la lista de operadores del mercado de capitales registrados.
4. ¿Qué es un sistema Ponzi o piramidal?
Es una estafa de inversión que promete altos rendimientos con poco o ningún riesgo, pero en realidad paga rendimientos a los inversores anteriores captando nuevos inversores. El sistema suele fracasar cuando no consigue suficientes inversores nuevos para sostener los altos rendimientos.
5. ¿Cómo puedo identificar un sistema Ponzi?
- No figura en nuestra lista de personas y organizaciones registradas para realizar actividades de inversión en Nigeria. Haga clic para buscar en esta lista
- Nunca realiza inversiones legítimas ni posee activos suficientes para mantener los pagos prometidos.
- Necesita nuevos inversores para pagar a los existentes. Estos nuevos participantes probablemente perderán su inversión, ya que no podrán recuperarla antes del colapso del sistema.
- Promete altos rendimientos de inversión, normalmente superiores al tipo de política monetaria (MPR) vigente del Banco Central de Nigeria.
- Sus promotores no son conocidos por el público inversor.
6. ¿Cómo puedo comprar acciones?
A través de cualquier corredor de bolsa registrado de su elección, indicando exactamente lo que desea o siguiendo su asesoramiento; o a través de los agentes receptores identificados en el documento de oferta o folleto, en el caso de una emisión primaria.
7. ¿Cómo puedo vender acciones?
A través de un corredor de bolsa registrado; consulte la lista de operadores del mercado de capitales registrados
8. ¿Qué pasos puedo seguir para recuperar certificados de acciones, dividendos y acciones gratuitas que no he recibido?
Confirme que su corredor ha comprado las acciones según sus instrucciones. Si es así, contacte con los agentes de registro de la emisión; si el asunto sigue sin resolverse satisfactoriamente, presente una reclamación ante la SEC.
9. ¿Qué plazo transcurre entre el cierre de una oferta pública y la admisión a cotización de la empresa en bolsa?
Esta pregunta se refiere al aseguramiento en firme, en el que el asegurador de la emisión paga al emisor todo el producto de esta en cuanto se registran los valores y, a cambio, asume la responsabilidad de comercializarlos y admitirlos a cotización.
En la mayoría de las jurisdicciones, especialmente en las economías desarrolladas, el asegurador de la emisión asume la responsabilidad de comercializar los valores y admitirlos a cotización y entrega al emisor todo el producto de la emisión desde el primer día. Sin embargo, en nuestra jurisdicción, al menos el 90% del aseguramiento se realiza como compromiso de respaldo.
Todas las emisiones públicas deben asegurarse, salvo que el emisor solicite expresamente por escrito la no contratación del aseguramiento. Cuando exista aseguramiento, los valores mantenidos en cartera deberán venderse dentro de los seis (6) meses siguientes a su adjudicación al asegurador.
La venta de los valores mantenidos en cartera no podrá comenzar antes de que transcurran diez (10) días desde la presentación del memorando de venta ante la SEC.
10. ¿Puede una sociedad de capital abierto cotizada realizar una colocación privada?
No. Solo las sociedades de capital abierto no cotizadas (es decir, que no están en bolsa) pueden realizar colocaciones privadas.
11. ¿Cómo supervisa la Comisión las actividades de los operadores?
Se realiza en dos niveles: presencial y a distancia:
Revisión a distancia (en las oficinas de la Comisión) de las declaraciones: todos los operadores registrados deben presentar trimestralmente declaraciones de sus actividades ante la Comisión para su análisis. Estas incluyen estados financieros y otra información cuya divulgación sea obligatoria. Se revisan para determinar la solidez financiera del operador y detectar señales tempranas de dificultades. Se comunican todas las deficiencias observadas para su subsanación.
Inspección presencial (en las oficinas de los operadores): los funcionarios de la Comisión visitan las oficinas de los operadores de forma programada y coordinada. El objetivo es comprobar el cumplimiento de los procedimientos debidos en la ejecución de los mandatos de los clientes y la observancia de las mejores prácticas del mercado.
12. ¿Garantiza la Comisión que los fondos obtenidos del mercado por gobiernos estatales y empresas se utilicen para los fines aprobados?
Sí. Se espera que todas las organizaciones que obtienen fondos del mercado preparen y presenten ante la Comisión las declaraciones legales sobre la utilización del producto de las emisiones para su revisión. Se revisan para comprobar el cumplimiento del plan de utilización aprobado en los documentos de oferta. Después se realizan inspecciones presenciales para corroborar la información declarada y las desviaciones del plan aprobado se sancionan debidamente. La Comisión podrá contratar a otros profesionales para complementar esta labor.